กระแสเงินสด - เป็นองค์ประกอบสำคัญในการตัดสินใจลงทุน

การบัญชีและการบัญชีการจัดการการดำเนินการในสภาพปัจจุบันค่อนข้างยากที่จะวิเคราะห์เป็นตัวชี้วัดที่จะได้รับบนพื้นฐานดังกล่าวเป็นค่านามธรรมโดยเนื้อแท้ที่ไม่ได้เกี่ยวข้องกับกระแสเงินสดที่เกิดขึ้นจริง อย่างไรก็ตามนักลงทุนสนใจในหลักโดยตรง กระแสเงินสด เพราะนี่คือความจริงที่ว่าความพร้อมของเงินในช่วงเวลาที่มีความสำคัญมากขึ้นกับเขามากกว่าการมีพวกเขาในระยะยาว ดัชนียังมาถึงความเป็นจริงนี้ไม่ได้สะท้อนให้เห็นถึง

ดังนั้นจึงเป็นสิ่งที่จำเป็นในการวิเคราะห์ในรายละเอียดมากขึ้นแนวคิดของกระแสเงินสดและแนวคิดที่เกี่ยวข้องของเวลาที่ ค่าของเงิน กระแสเงินสด - จะได้รับในบัญชีของเงินทุนของ บริษัท ฯ เช่นเดียวกับการใช้จ่ายของพวกเขาโดยไม่คำนึงถึงวิธีการที่พวกเขามีการผลิตหรือการใช้จ่าย ในความเป็นจริงในการจัดการที่ทันสมัยมีสามพื้นที่หลักที่ส่งผลกระทบต่อกระแสเงินสด

ทิศทางครั้งแรก - เป็นกระแสเงินสดจาก กิจกรรมดำเนินงาน ในกรณีนี้เงินไปยังบัญชีของ บริษัท ที่เป็นผลมาจากยอดขายของสินค้าและบริการ ค่าใช้จ่ายในการให้เงินไปซื้อของวัตถุดิบจ่ายเงินค่าจ้างการชำระเงินค่าเช่าสำนักงาน ฯลฯ จะเป็นการดีที่ชนิดของกระแสเงินสดนี้ควรจะใกล้เคียงกับผลกำไรของ บริษัท ฯ แต่ยอดขายในเครดิตเช่นเดียวกับความล่าช้าในการชำระเงินให้กับซัพพลายเออร์ที่มีเหตุผลที่แตกต่างอย่างมีนัยสำคัญในตัวเลขเหล่านี้

นอกจากนี้รายได้การลงทุนและค่าใช้จ่ายอาจส่งผลกระทบกระแสเงินสด นี่คือทิศทางที่สองซึ่งมีการศึกษาในการวิเคราะห์คลาสสิก การลงทุนของ บริษัท ฯ เป็นอะไรมากไปกว่าการแลกเปลี่ยนสินทรัพย์หนึ่งไปอีกที่สามารถนำกำไรในระยะยาว การดำเนินงานดังกล่าวรวมถึงยกตัวอย่างเช่นการจัดซื้ออุปกรณ์สำหรับการผลิตสินค้าหรือการซื้อหุ้นใน บริษัท อื่นที่ ในฐานะที่เป็นกระแสเงินสดเป็นเงินที่ได้รับจากการขายสินทรัพย์การลงทุนหรือการจ่ายเงินปันผลที่ได้รับจากพวกเขา

ที่สามทิศทาง - ทำธุรกรรมทางการเงิน กระแสเงินสดในกรณีนี้จะเกิดขึ้นโดยการกู้ยืมเงินที่ถ่ายโดยธุรกิจและการรั่วไหลตามลำดับเงินที่ใช้สำหรับการกลับมาของสินเชื่อเช่นเดียวกับการจ่ายดอกเบี้ย การดำเนินงานทางการเงินที่เป็นแหล่งที่มาของกระแสเงินสดโดยเฉพาะอย่างยิ่งในช่วงแรกของการพัฒนาธุรกิจ

นับไหลเข้าและออกของเงินทุนซึ่งจะเกิดขึ้นเป็นผลมาจากการดำเนินงานทางเศรษฐกิจของ บริษัท ในพื้นที่เหล่านี้เราไม่ควรลืมเกี่ยวกับค่าเวลาของเงิน การวิเคราะห์กระแสเงินสดที่ควรคำนึงถึงซึ่งในช่วงเวลาหนึ่งจะได้รับ เงินสด ตรรกะของคำสั่งนี้เป็นเรื่องง่าย นักลงทุนสามารถลงทุนฟรีที่มีอยู่ในอ้อมแขนของเขาเงินในโครงการใด ๆ รวมทั้งธนาคาร นานแค่ไหนก็จะใช้เวลานานนับตั้งแต่การลงทุนที่มากขึ้นจำนวนเงินที่ว่านักลงทุนจะได้รับผลการลงทุนสูงกว่าการลงทุนที่มีศักยภาพในโครงการอื่น ๆ

ดังนั้นเงินสด - นี้เป็นคลาสสิก การจัดการการลงทุน เงินสดคำนวณใหม่โดยคำนึงถึงอัตราดอกเบี้ยในปัจจุบัน หลังจากนั้นจะทำโดยเงินสดที่น้อยกว่ามูลค่าที่แท้จริงของพวกเขาในขณะนี้ นี้จะอธิบายความจริงที่ว่าบาง บริษัท มีการแสดงผลการดำเนินงานที่ดีมีความเสียเปรียบสำหรับนักลงทุนและอาจพบตัวเองโดยไม่ต้องมีการระดมทุน ดังนั้นไม่ดึงความสนใจไปวางแผนในเพียงหนึ่งรายได้และดูสถานการณ์ผ่านสายตาของนักลงทุนที่คาดว่าจะได้รับเงินมากขึ้นไม่เพียง แต่ยังเพื่อให้พวกเขาโดยเร็วที่สุดเท่าที่เป็นไปได้